Comme son nom l’indique, State College est avant tout une ville universitaire qui comprend le "Grand Campus" de l’université de Penn State, l’une des dix plus grandes universités des États-Unis. Le centre-ville de State College abrite des centaines de commerces et entreprises qui travaillent pour les étudiants et professeurs de l’université, des boutiques et croissanteries aux théâtres pour les représentations multidisciplinaires. C’est aussi dans cette ville qu’a lieu le Central Pennsylvania Festival of the Arts, une fête qui attire 125 000 visiteurs chaque année dans le centre-ville.